Archives pour la catégorie Verbatim

Le groupe Bolloré a reçu du transporteur maritime, le 8 mai 2023, une promesse d’achat de 100% de Bolloré Logistics sur la base d’une valeur d’entreprise de 5 milliards d’euros. Cet engagement fait suite aux négociations exclusives entre les deux sociétés, annoncées le 18 avril dernier. Le groupe Bolloré a accepté cette promesse en tant qu’offre. Les procédures d’information et de consultation des instances représentatives du personnel vont être à présent engagées. La décision sur l’exercice de cette promesse interviendra à l’issue de ces procédures.

Compte tenu d’ajustements décidés entre les parties portant principalement sur la valeur des minoritaires et de la dette IFRS16, le prix de cession s’établirait à 4,650 milliards d’euros avant calcul de la dette et de la trésorerie à la date de réalisation. Bolloré confirme d’ores et déjà la mise en place du dispositif de complément de prix à hauteur de 0,25€ pour chaque action Bolloré cédée dans le cadre de l’OPA simplifiée sur ses propres actions. Ce complément de prix sera versé si la promesse d’achat reçue de CMA CGM est exercée et que la vente de 100% de Bolloré Logistics aboutit dans les termes convenus.

Dans le cadre du projet de rapprochement entre Vivendi et Lagardère et des remèdes présentés à la Commission européenne, Vivendi a conclu le 23 avril 2023 une promesse d’achat avec International Media Invest (IMI), filiale de la holding tchèque CMI fondée par Daniel Kretinsky, pour la cession de 100% du capital d’Editis. Cet accord fait suite à l’entrée en négociations exclusives avec IMI annoncée le 14 mars dernier. Ce projet reste soumis, conformément à la réglementation en vigueur, à l’information-consultation des instances représentatives du personnel concernées et à l’obtention des autorisations réglementaires nécessaires.

La société d’investissement, dirigée désormais par Laurent Mignon, est entrée en négociations exclusives en vue d’acquérir Scalian pour une valeur d’entreprise de 965 millions d’euros. Dans le cadre de cette transaction, Wendel investirait environ 550 millions en fonds propres aux côtés de l’équipe de management et détiendrait une large participation majoritaire dans cette société de conseil en ingénierie. Sous réserve du respect du processus en cours et de la satisfaction des conditions de réalisation, la finalisation de cette opération devrait intervenir au 2^e semestre 2023.

Créé en 1989, le Groupe Scalian est classé dans le Top 10 des sociétés de conseil en ingénierie en France et intervient également à l’international dans des activités de gestion de projets industriels, sur des problématiques liées à la supply chain (coûts, qualité, délais, performance), à l’architecture et au développement de systèmes numériques embarqués et applicatifs de systèmes d’information, de big data et d’IA. Scalian accompagne également ses clients leaders de l’industrie et du tertiaire sur des enjeux d’optimisation de projets, de performance des organisations et de transformation digitale.

Scalian prévoit d’atteindre un chiffre d’affaires d’environ 510 millions d’euros et un Ebitda ajusté d’environ 74 millions sur les douze mois arrêtés à fin juin 2023 et comptera environ 5 000 employés à cette date. Depuis 2015, Scalian a affiché un taux de croissance annuel moyen de son chiffre d’affaires de l’ordre de 30%, dont 12% environ de croissance organique, amplifiée par une croissance externe sélective, avec neuf acquisitions réalisées sur la période, en France et à l’international.

Le groupe de services informatiques annonce avoir finalisé le 31 mars la vente de ses opérations en Italie à Lutech, un fournisseur italien de services et de solutions informatiques, avec un paiement 100% en numéraire. Atos était entré en négociations exclusives le 16 novembre 2022. Depuis juin 2022, Atos a finalisé quatre transactions et a signé une transaction supplémentaire, sécurisant ainsi environ 80% des 700 millions d’euros de produits financiers prévus par son programme de cessions.

Le périmètre de la transaction représente environ 2% du chiffre d’affaires total du groupe en 2022 et n’inclut pas l’activité EuroHPC en Italie qui sera conservée au sein d’Atos, ni les activités de Unified Communications & Collaboration dans ce pays, qui font l’objet d’un projet de cession distinct. Suite à la transaction, la marque Atos Italia devient Lutech Advanced Solutions, tout en demeurant un partenaire clé du groupe Atos.

Le spécialiste des équipements de bioproduction a signé un accord en vue d’acquérir Polyplus pour une somme avoisinant les 2,4 milliards d’euros auprès d’investisseurs privés dont Archimed et une filiale de Warburg Pincus. Polyplus, qui compte près de 270 collaborateurs, développe et produit des composants clés de la production de vecteurs viraux utilisés dans les thérapies cellulaires et géniques et autres produits thérapeutiques modernes.

Fondée en 2001 et établie à Strasbourg, Polyplus dispose de sites en France, en Belgique, aux États-Unis et en Chine. L’entreprise a développé son champ d’expertise au-delà des réactifs de transfection grâce à l’acquisition de technologies voisines telles que la conception de plasmides et la fabrication de plasmides et de protéines, élargissant ainsi son portefeuille de solutions en amont pour les thérapies géniques et les thérapies cellulaires génétiquement modifiées.

La transaction proposée est soumise aux conditions habituelles et l’approbation par les autorités réglementaires, et devrait être conclue au troisième trimestre 2023.

Jefferies LLC a agi en tant que conseiller financier et Kirkland & Ellis LLP a fourni un conseil juridique à Polyplus et ses actionnaires. William Blair a été le conseiller financier de Sartorius, tandis que le conseil juridique a été assuré par Milbank LLP et Jeantet.

Ce spécialiste de l’ingénierie en transport aérien et maritime a acquis, par l’intermédiaire de Financière Clasquin Euromed, 63,52% du capital et des droits de vote de Timar détenus par les membres du groupe familial Puech au prix de 450 dirhams par action. Timar est un groupe marocain, coté à la Bourse de Casablanca, spécialisé dans la conception de solutions dans les domaines du transport international, de la logistique et du transit de marchandises.

L’opération a été autorisée par le Conseil de la concurrence marocain en vertu d’une décision du 13 mars 2023. Une OPA sur le solde des titres composant le capital de Timar sera déposée auprès de l’Autorité Marocaine du Marché des Capitaux (AMMC) dans les délais requis. Le prix d’acquisition de l’offre publique sera déterminé ultérieurement.

Le conseil d’Administration de Timar a arrêté les comptes sociaux et consolidés du Groupe Timar au 31 décembre 2022 lesquels font ressortir un chiffre d’affaires consolidé de 664 millions de dirhams (environ 59,84 millions d’euros) et un résultat net consolidé de 12,5 millions de dirhams (environ 1,12 million d’euros).

A la suite du conseil de surveillance qui s’est tenu le 8 mars dernier, Vivendi annonce avoir reçu plusieurs offres pour la cession de l’intégralité du capital d’Editis. Après examen de ces offres, le directoire de Vivendi a décidé d’entrer en négociations exclusives avec International Media Invest (IMI), filiale de la holding tchèque CMI fondée par Daniel Kretinsky. Cette opération envisagée devra être acceptée par la Commission européenne et fera l’objet des procédures d’information-consultation des instances représentatives du personnel concernées. Dans ce contexte, le projet de distribution des actions Editis aux actionnaires de Vivendi, et de leur cotation sur le marché Euronext Growth, est suspendu.

Le groupe de distribution lance la cession d’une partie de sa participation dans Assaí à hauteur de 174 millions d’actions représentant 12,9% du capital, afin d’accélérer son désendettement. Ce nombre pourra être augmenté d’un maximum de 80 millions d’actions, représentant 5,9% du capital d’Assaí. Cette cession, qui a été approuvée par le conseil d’administration de Casino, prendra la forme d’un placement secondaire dont l’allocation est prévue le 16 mars 2023 et le règlement-livraison le 21 mars 2023, en fonction des conditions de marché.

L’assemblée générale extraordinaire de cette société d’engineering, qui s’est tenue le 7 mars 2023, a approuvé à une large majorité la résolution permettant à Amazon de recevoir des bons de souscription d’actions (BSA), en même temps que la commande de 329 tracteurs de parc électriques de la part d’Amazon.

Le conseil d’administration a donc décidé, le même jour, de procéder à l’émission de 7.612.656 BSA attribués à Amazon, représentant un maximum de 20% des actions émises par Gaussin sur une base entièrement diluée. Chaque bon donnera le droit au porteur à la souscription d’une action Gaussin, sous réserve d’ajustements anti-dilution. Les BSA ne seront pas admis à la négociation.

Ces bons, qui ne constituent pas un investissement direct ou une acquisition d’actions Gaussin par Amazon, auront une durée de vie de 10 ans à compter de la date de leur émission. Ils seront exerçables par trois tranches successives en fonction des paiements effectués par Amazon à Gaussin au titre des commandes pendant cette durée, avec la possibilité d’exercer l’intégralité des bons si les paiements atteignent 500 millions de dollars ou en cas de changement de contrôle de Gaussin.

Le prix d’exercice pour les premiers bons sera de 4,04 € (correspondant à la moyenne pondérée des cours de l’action sur les 30 dernières séances avant le 14 décembre 2022). Par suite, le prix d’exercice sera déterminé en fonction de la date à laquelle les paiements réalisés par Amazon au titre de ses commandes les rendront exerçables.

Il n’est pas déterminé si Amazon restera durablement au capital social de Gaussin à la suite de tout exercice futur potentiel de BSA

Casino envisage de céder une partie de sa participation dans Assaí. Afin d’accélérer son désendettement, le groupe de distribution a engagé l’étude d’un nouveau projet de cession d’une partie de sa participation dans Assaí (actuellement de 30,5%) pour un montant d’environ 600 millions de dollars qui pourrait, le cas échéant, être augmenté en fonction des conditions de marché. Aucune décision définitive n’a été prise sur ce projet d’opération qui prendrait la forme d’un placement secondaire, précise le groupe. Dans ce cadre, le groupe Casino a mandaté un syndicat bancaire et sollicité les équipes d’Assaí afin de réaliser les travaux préparatoires à une éventuelle opération.

L’équipementier automobile, société du groupe Forvia, a reçu une offre ferme et engageante du groupe Motherson pour acquérir 100 % de sa division SAS Cockpit Modules (« SAS »), fournisseur international de services d’assemblage et de logistique pour l’industrie automobile, sur la base d’une valeur d’entreprise à 540 millions d’euros.

Cette opération permettrait à Forvia « de se recentrer sur son cœur de métier en développant des technologies de pointe et de réaliser notre programme de cession d’actifs non stratégiques de 1 milliard d’euros d’ici fin 2023, déclare Patrick Koller, directeur général de Faurecia. En réduisant notre dette nette consolidée à la suite de l’acquisition d’une participation majoritaire dans Hella, nous mettons en œuvre notre plan Power25 tel qu’annoncé lors de notre dernier Capital Markets Day en novembre dernier. »

« SAS », dont le siège social est situé à Karlsruhe (Allemagne), a été créée en 1996 en tant que joint-venture entre Sommer Allibert et Siemens VDO. « SAS » a généré un chiffre d’affaires net total de 896 millions d’euros en 2022 et compte plus de 5000 employés répartis sur plus de 24 sites en Europe, en Asie et en Amérique.

La réalisation de la transaction envisagée serait soumise aux autorisations réglementaires usuelles et prévue pour le milieu de l’année 2023.

Le groupe de services informatiques a reçu une offre indicative d’Airbus pour conclure un accord stratégique et technologique de long terme et acquérir une participation minoritaire de 29,9% dans Evidian, spécialisée dans le big data, la cybersécurité et les supercalculateurs. Cette offre est cohérente avec le plan de séparation d’Atos annoncé lors du Capital Markets Day du 14 juin 2022, précise Atos.

Le conseil d’administration d’Atos a décidé de poursuivre les discussions avec Airbus afin de mener un processus de due diligence et de négocier des conditions mutuellement satisfaisantes tant pour l’accord stratégique et technologique de long terme que pour la cession de la participation de 29,9% dans Evidian.

Atos ne prévoit pas d’accorder une exclusivité à Airbus, et aucune certitude ne peut être apportée quant à l’issue des négociations et à la conclusion d’un ensemble d’accords définitifs entre les parties. Atos confirme son engagement à examiner les marques d’intérêt reçues de partenaires à même de soutenir un projet financier et industriel majeur.

Diagnostic Medical Systems Group, spécialiste de l’imagerie médicale, a signé un protocole d’accord avec le groupe familial Ansel, dont M. Jean-Paul Ansel, ancien dirigeant de DMS Group, pour l’acquisition de l’intégralité de sa participation au capital de DMS Group.

En vertu de ce protocole d’accord, DMS Group a convenu d’échanger 2.077.539 actions détenues par le groupe familial Ansel, représentant 12,89% de son capital, contre 46.536.395 actions Hybrigenics détenues par DMS Group, représentant 17% du capital d’Hybrigenics. Cette opération n’entraîne aucun décaissement financier. A l’issue de l’opération, le groupe familial Ansel ne détiendra plus aucune action DMS Group et détiendra donc 17% du capital d’Hybrigenics, DMS Group conservant pour sa part une participation résiduelle de 24,77%.

Parallèlement, les parties ont conclu un pacte d’actionnaires au sein de la société Hybrigenics visant à organiser sa gouvernance. Il a également été convenu que la créance en compte-courant détenue par DMS Group à l’égard d’Hybrigenics, de 2,2 millions d’euros au jour de la signature du protocole, sera remboursée de manière échelonnée.

Cybergun veut se protéger d’une OPA inamicale. Le spécialiste du tir de loisir et d’entraînement, qui a intégré en 2022 le dernier manufacturier d’armes français, Verney-Carron, a convoqué ses actionnaires en assemblée générale mixte, le 3 mars 2023. Afin de protéger les actifs stratégiques de la société d’une prise de contrôle hostile, le conseil d’administration proposera aux actionnaires de transformer Cybergun en société en commandite par actions. En cas de transformation, Cybergun Développement, société contrôlée par HBR Investment Group, en serait l’unique associé commandité, devenant ainsi responsable solidairement et indéfiniment des dettes de la société.

La société spécialisée dans le recyclage et le négoce de métaux précieux cotée sur Euronext Growth informe ses actionnaires de la suspension du projet de cession des 2.220.650 actions Gold By Gold détenues par M. Patrick Schein, principal actionnaire et PDG de la société, représentant 82,42% du capital. L’acquéreur du bloc d’actions ayant indiqué son intention de ne plus donner suite à sa proposition, aucun seuil réglementaire impliquant le dépôt d’une offre publique obligatoire ne sera franchi. Le projet de cession de la filiale Aurfina Fondeur Affineur à M. Schein est par conséquent suspendu. Gold By Gold a demandé à Euronext Paris la reprise de cotation du titre à compter de la séance du mercredi 1^er février 2023.

Les discussions ont repris entre le groupe de maisons de retraite, un groupement d’investisseurs français tiers mené par la Caisse des Dépôts et Consignations et un groupe de créanciers financiers non sécurisés détenant environ 50% de la dette non-sécurisée de la société, d’un montant de 3,8 milliards d’euros. Orpea a par ailleurs demandé à Euronext Paris la suspension de la cotation de ses actions et de l’ensemble de ses titres obligataires dans l’attente de la publication d’un communiqué de presse.

Compte tenu de l’évolution de son cours de Bourse et de la liquidité des actions sur le marché, Navya n’était plus en mesure d’émettre de nouvelles tranches d’OCABSA d’un montant suffisant lui permettant de couvrir l’ensemble de ses besoins de trésorerie. Par ailleurs, toutes les tentatives d’adossements auprès d’investisseurs ont échoué.

L’objectif de cette procédure de redressement judiciaire est d’évaluer toutes les solutions permettant de pérenniser l’activité, maintenir les emplois ainsi que rechercher des investisseurs dans le cadre d’un plan de redressement, par voie de continuation ou d’un plan de cession.

Le Tribunal de commerce de Lyon se prononcera sur cette demande lors d’une audience qui se tiendra le 31 janvier 2023. Si le Tribunal de commerce fait droit à la demande de la société, l’exploitation de Navya se poursuivra pendant la période d’observation

.

A l’issue de la séance du 19 janvier 2023, il détient, de concert avec l’EPIC Bpifrance, 3 475 130 684 actions EDF et 215 279 011 Oceanes EDF, ce qui représente 89,39% du capital et 92,71% des droits de vote théoriques d’EDF. En conséquence, l’Etat sera en mesure, à l’issue de l’offre, de procéder à la mise en œuvre du retrait obligatoire sur les actions dès lors qu’il convertira les Oceanes déjà en sa possession comme il l’a annoncé l’envisager dans sa note d’information en date du 22 novembre 2022.

Le spécialiste des solutions logicielles d’imagerie médicale a procédé, le 19 janvier 2023, au rachat et à l’annulation de l’intégralité des 1.041.666 bons de souscription d’actions détenus par Negma. Ces BSA avaient initialement été émis le 2 mai 2018 au bénéfice de Bracknor Fund dans le cadre du programme de financement en OCABSA, puis avaient été ultérieurement transférés par Bracknor Fund à Negma.

Ces BSA ont été rachetés sur la base de leur valeur déterminée selon la méthode Black & Scholes pour un prix total d’environ 8.000 € et ont été immédiatement annulés. Il est précisé que le prix de cession des BSA a été déterminé à des conditions cohérentes avec le prix qui sera offert pour chaque action Intrasense dans le cadre du projet d’OPA annoncé par Guerbet le 11 janvier 2023, à savoir 0,44 € par action. L’OPA ne visera donc plus que les actions Intrasense.

Après avoir cédé 16,77% de Delta Drone International, Delta Drone a vendu le solde de sa participation, soit 211.718.632 actions représentant 41,37% du capital, marquant ainsi son désengagement total de sa filiale australienne. L’opération a été réalisée sur le même niveau de cours (0,005 AU$/action), auprès de divers investisseurs professionnels et institutionnels australiens, par l’intermédiaire de Baker Young Advisory.

Cette transaction permet en globalité de renforcer la trésorerie de Delta Drone de près de 1 million d’euros. Selon la société, cette opération « ne remet pas en cause les perspectives de collaboration commerciale entre Delta Drone et son ancienne filiale : celles-ci devraient au contraire être facilitées, tant les règles régissant les rapports entre deux sociétés cotées ayant des liens capitalistiques sont complexes, notamment en Australie ».

Orange et le Groupe Canal+ ont signé un protocole d’accord en vue de l’acquisition par le Groupe Canal+ de la totalité des titres qu’Orange détient dans le bouquet de chaînes payantes OCS et dans Orange Studio, la filiale de coproduction de films et séries. Le Groupe Canal+ deviendra à l’issue de cette transaction l’actionnaire unique des deux sociétés.

Depuis leurs créations respectives en 2007 et 2008, la concurrence dans le secteur audiovisuel notamment pour OCS n’a cessé de s’intensifier avec l’émergence de puissantes plateformes internationales. C’est dans ce contexte qu’Orange a souhaité pérenniser le développement de ces 2 filiales tout en préservant les emplois et le préfinancement de la création. Afin d’assurer ces objectifs, Orange est donc tout naturellement entré en discussions avec le Groupe Canal+, son partenaire historique et acteur européen reconnu de la création et de la distribution de contenus.

Canal+ est également actionnaire depuis 2012 à hauteur de 33,34% et le premier distributeur d’OCS. Premier studio de cinéma et de télévision en Europe, StudioCanal possède de nombreux atouts pour faire rayonner le catalogue d’Orange Studio. L’opération fera l’objet d’une information-consultation des instances représentatives du personnel et sera notifiée à l’Autorité de la Concurrence en France.

Dans le cadre de la réorganisation juridique des activités de distribution alimentaire en France, annoncée par communiqué en date du 15 juin 2022, le groupe Casino confirme avoir procédé à la constitution de la société holding commune qui sera dénommée CGP Distribution France. À la suite de l’information et de la consultation des institutions représentatives du personnel des filiales concernées, les entités du périmètre Monoprix ont d’ores et déjà été placées sous cette société holding détenue à 100% par Casino, Guichard-Perrachon. L’apport des activités de Distribution Casino France, ultime étape de cette réorganisation, interviendra durant le premier semestre 2023.

Le groupe Société Générale a réalisé, le 1^er janvier 2023, la fusion juridique de ses deux réseaux de banque de détail en France, Société Générale et Groupe Crédit du Nord. SG est désormais la nouvelle banque de détail en France du Groupe. Son ambition : constituer un partenaire bancaire de premier plan sur le marché français au service de 10 millions de clients et d’être dans le Top 3 de la satisfaction client.

La nouvelle organisation est désormais en place et l’ensemble des équipes de direction ont été nommées, au siège comme dans les régions. Les migrations informatiques des banques du groupe Crédit du Nord vers le système d’information de Société Générale seront opérées en deux temps au cours du premier semestre 2023.

Les regroupements d’agences débuteront au second semestre 2023, avec une première étape de 150 rapprochements (30%). 80% des regroupements seront réalisés d’ici la fin de l’année 2024, et 100% avant la fin de l’année 2025.

La nouvelle marque SG sera déployée graduellement sur les façades de nos agences, avec une première étape de 1 000 agences concernées d’ici la fin de l’année 2023. Pour accompagner le lancement de la nouvelle Banque SG, une campagne de communication publicitaire démarrera à partir du 15 janvier et se poursuivra tout au long de l’année.

Actionnaire majoritaire de Delta Drone International, société de droit australien cotée à la Bourse ASX de Sydney, Delta Drone annonce la cession de 16,77% du capital à des investisseurs professionnels et institutionnels australiens. Réalisée par l’intermédiaire de Baker Young Advisory, la transaction porte sur 85.812.067 actions cédées au prix unitaire de 0,005 AU$ par action. À l’issue de cette opération, Delta Drone demeure le premier actionnaire de Delta Drone International.

Dans sa séance du 9 décembre 2022, le conseil d’administration de cet éditeur de logiciels dédiés à l’industrie financière, a décidé de réduire le capital social de Linedata Services par annulation de 318.520 actions auto-détenues, soit 5% du capital. Cette opération est sans incidence comptable sur les capitaux propres consolidés du groupe. Le nombre de titres composant le capital sera désormais de 6.060.807 actions.

Makheia confirme à cet égard la tenue d’une assemblée générale mixte, mardi 13 décembre 2022. L’opération se fera par fusion-absorption de NetMedia (ayant pour actionnaire de référence Pascal Chevalier, président de Reworld Media) par Makheia. La parité s’établirait à 8 727 actions Makheia contre 1 action NetMedia.

A l’issue de l’opération, les actionnaires de Makheia détiendraient 13,19% du capital et ceux de NetMedia 83,51%, étant précisé qu’aucun actionnaire ne franchirait le seuil de 50% du capital ou des droits de vote. L’objectif est de créer un nouveau leader français des media BtoB, de la communication et du content marketing. Le nouveau groupe, ainsi constitué, entrera dans le Top 5 des Groupes de communication indépendants.

Le groupe de services aux collectivités finalise la cession des actifs dans le cadre des remèdes antitrust convenues avec la Commission européenne dans le cadre du rapprochement entre Veolia et Suez. Le montant de la vente des actifs cédés s’élève à environ 920 millions d’euros en valeur d’entreprise et contribuera à la réduction de la dette et viendra soutenir le développement du groupe.

Cette réalisation des cessions comporte trois volets : la cession d’une partie des actifs de déchets dangereux en France à Suez ; la cession d’activités dans les services mobiles de traitement de l’eau en Europe à Saur ; la cession des activités dans les services de traitement des eaux industrielles en France à Séché Environnement. A la réalisation de ces opérations, Veolia restera un acteur majeur des segments concernés.

Dans ce cadre, 140,8 millions d’actions Assaí détenues par le groupe de distribution, représentant 10,44% du capital, ont été allouées à un prix de 19 reales par action, soit un montant total de 2 675,2 millions de reales (490,8 millions d’euros). Le règlement-livraison des titres cédés est prévu le 2 décembre 2022. A l’issue de la transaction, Casino détiendra une participation de 30,5% du capital d’Assaí. Le syndicat bancaire mandaté pour cette transaction est composé de Itaú BBA, BTG Pactual, J.P. Morgan, Banco Bradesco, Banco Safra et Santander.

Aux termes d’un acte sous seing privé signé le 28 novembre 2022, 1000mercis, spécialiste du Data Marketing, et Numberly (intégralement détenue par 1000mercis) ont conclu un projet de traité d’apport partiel d’actif par lequel 1000mercis apporte à Numberly ses activités de marketing interactif, de publicité interactive et de marketing mobile constituant une branche d’activité complète et autonome. Cette opération s’inscrit dans le cadre des réorganisations décrites dans la note en réponse de 1000mercis du 24 mai 2022 établie à l’occasion de l’OPA simplifiée visant les titres de la société et initiée par Positive YmpacT.

Casino cède une partie de sa participation dans Assaí. Le groupe de distribution lance la cession d’une partie de sa participation dans Assaí à hauteur de 140,8 millions actions, représentant 10,4% du capital d’Assaí, afin d’accélérer son désendettement. Ce nombre pourra être augmenté d’un maximum de 49,5 millions actions (y inclus sous forme d’ADS) représentant 3,7 % du capital d’Assaí.

Cette cession qui pourrait s’élever à 500 millions de dollars, approuvée par le conseil d’administration de Casino, prendra la forme d’un placement secondaire dont l’allocation est prévue le 29 novembre et le règlement-livraison le 2 décembre, en fonction des conditions de marché. Le syndicat bancaire mandaté pour cette transaction est composé de Itaú BBA, BTG Pactual, J.P. Morgan, Banco Bradesco, Banco Safra et Santander.

Le groupe français est entré en négociations exclusives avec Lutech, un fournisseur italien de services et de solutions informatiques, pour la vente de ses opérations en Italie avec un paiement 100% en numéraire. Lutech est détenu par des fonds conseillés par Apax Partners LLP, qui a l’ambition de combiner les deux entités et ainsi créer un nouvel acteur de premier plan en Italie. Le périmètre de la transaction proposée représente environ 2% du chiffre d’affaires total du groupe en 2021, il ne comprend pas les activités d’EuroHPC en Italie qui seront maintenues au sein d’Atos, ainsi que les opérations italiennes d’Unified Communications & Collaboration. Avec cette transaction, les deux tiers du programme de cession d’actifs de 700 millions d’euros seraient sécurisés en moins de 5 mois.

A la suite de l’avis rendu par les instances représentatives du personnel sur le projet de rapprochement annoncé le 26 juillet 2022, le conseil d’administration de l’opérateur de satellites a validé l’opération. Par conséquent, Eutelsat et les principaux actionnaires de OneWeb (Bharti, le gouvernement britannique, Softbank et Hanwha) ont signé, le 14 novembre 2022, l’accord définitif de rapprochement. La réalisation de l’opération reste soumise aux conditions suspensives habituelles. Aussi l’assemblée générale extraordinaire d’Eutelsat appelée à approuver l’opération devrait-elle se tenir au deuxième ou au troisième trimestre 2023.

EDF se félicite de l’ordonnance rendue ce jour par le Président du Tribunal de commerce de Paris, qui rejette la demande d’Energie en Actions et du FCPE Actions EDF visant à suspendre les effets d’une délibération du conseil d’administration d’EDF du 27 octobre 2022. Ce conseil avait rendu un avis motivé favorable sur le projet d’OPA simplifiée initiée par l’Etat français, dont l’examen de conformité se poursuit devant l’AMF.

L’Autorité des marchés financiers « va prendre le temps nécessaire pour examiner de façon très approfondie » l’OPA sur EDF lancée par l’Etat, a indiqué mercredi sa nouvelle présidente Marie-Anne Barbat-Layani sur Radio Classique. « Il y a eu des dates qui ont été données de manière indicative, notamment la date du 8 novembre, a-t-elle ajouté. L’AMF va faire son travail, c’est-à-dire qu’elle va contrôler la conformité de l’offre. Elle n’est pas juge du prix, ce n’est pas l’AMF qui fixe le prix de l’offre, mais elle va examiner de façon très approfondie, puisque c’est un dossier important, si toutes les conditions, notamment de contre-expertise sur le prix avec un expert indépendant etc., ont été respectées ».

Afin d’accélérer son désendettement, le groupe de distribution a engagé l’étude d’un projet de cession d’une partie de sa participation dans Assaí, son enseigne brésilienne, pour un montant d’environ 500 millions de dollars qui pourrait, le cas échéant, être augmenté en fonction des conditions de marché. Aucune décision définitive n’a été prise sur ce projet qui prendrait la forme d’un placement secondaire et dont la réalisation pourrait intervenir d’ici la fin novembre en fonction des conditions de marché. Dans ce cadre, Casino a mandaté un syndicat bancaire et sollicité les équipes d’Assaí afin de réaliser les travaux préparatoires à une éventuelle opération.

A ce jour, des progrès substantiels ont été faits sur toutes les étapes qui sont nécessaires pour réaliser l’opération, explique la société dirigée par Jean-Michel Aulas. En ce qui concerne la dette du groupe, Eagle Football, les vendeurs et OL Groupe ont travaillé ensemble pour obtenir le consentement des prêteurs du groupe Olympique Lyonnais à la transaction, et peuvent maintenant confirmer qu’ils ont tous donné leur consentement, avec effet au closing.

En ce qui concerne le financement de la transaction, Eagle Football a informé OL Groupe que des discussions avancées étaient en cours avec des investisseurs identifiés en dette et fonds propres prêts à soutenir la transaction. Néanmoins, ce financement demeure soumis à la finalisation par Eagle Football de la documentation détaillée, aux autorisations habituelles (notamment des autorités footballistiques) et aux procédures de vérification internes aux prêteurs du groupe Olympique Lyonnais. Dans ces conditions, le closing de l’opération n’a pas pu être réalisé le 21 octobre 2022.

Pathé, IDG Capital et Holnest, OL Groupe et Eagle Football se sont mis d’accord sur la fixation de la nouvelle date de réalisation de l’opération au 17 novembre 2022 et les étapes intermédiaires pour la signature de la documentation finale de financement en dette et en fonds propres (ces étapes ouvrant droit à résiliation (sans préjudice des autres droits) au bénéfice de Pathé, IDG, Holnest et OL Groupe si l’une de ces étapes n’était pas réalisée).

Le groupe a signé une offre d’achat au profit de Mondadori pour l’acquisition des marques Grazia et Icon dans le monde, incluant leurs activités médias en Italie (print et digital). Grazia est actuellement présente dans 21 pays. Et le périmètre de reprise a généré en 2021 un chiffre d’affaires de l’ordre de 18 millions d’euros. Le prix d’acquisition de cette société serait de l’ordre de 6,5 millions d’euros (dont 1 million de trésorerie disponible) et d’un complément de prix éventuel de 2 millions en fonction des performances 2023.

Le prix Sveriges Riksbank en sciences économiques à la mémoire d’Alfred Nobel 2022 a été décerné à Ben S. Bernanke, Douglas W. Diamond, Philip H. Dybvig « pour leurs recherches sur les banques et les crises financières ». La Grande Dépression des années 1930 a paralysé les économies mondiales pendant de nombreuses années et a eu de vastes conséquences sociétales. Cependant, nous avons mieux géré les crises financières qui ont suivi grâce aux travaux de recherche des lauréats de cette année, explique le jury. Ils ont démontré l’importance de prévenir les effondrements bancaires généralisés.

Le 22 septembre 2022, le groupe Reworld Media a notifié auprès de l’Autorité de la concurrence son projet de prise de contrôle exclusif de la société Unify, « pôle digital » de TF1.

Le groupe Reworld Media est un groupe de média français actif principalement dans les secteurs de l’édition de magazines papiers en France (Grazia, Marie Claire, Auto Plus, Closer, Gourmand, Science&Vie, etc.) et de la vente d’espaces publicitaires dans ces magazines. Il exploite également des sites Internet éditoriaux (telestar.fr, melty.fr, gourmand.viepratique.fr, etc.) et vend des espaces publicitaires sur ces sites.

La société Unify est principalement active dans les secteurs de l’édition de magazines papiers (Marmiton) et de la vente d’espaces de publicité dans la presse magazine ainsi que dans l’exploitation de sites Internet éditoriaux (aufeminin.com, doctissimo.fr, marmiton.org, etc.), de médias sociaux (Fraîches, Minute Buzz, Juste Mieux) et la vente d’espaces de publicité en ligne.

Considérant que l’opération n’est pas de nature à porter atteinte à la concurrence, l’Autorité a autorisé l’opération sans conditions.

Le prix final d’acquisition des titres Equans s’établit à 6,1 milliards d’euros. Après prise en compte de la dette nette d’Equans, l’incidence sur l’endettement net de Bouygues est de 6,5 milliards d’euros (dont 130 millions d’euros versés à Engie le 12 mai 2022 à la signature du contrat d’acquisition)

Cette opération permet à Bouygues de devenir un leader mondial sur le marché porteur des services multi-techniques dont les activités sont au cœur des transitions environnementale, industrielle et numérique. Elles offrent notamment des solutions d’optimisation de la consommation énergétique, un enjeu d’autant plus stratégique dans le contexte actuel.

Constitué d’Equans et du pôle Energies & Services de Bouygues, le nouvel ensemble représentera environ 17 milliards d’euros de chiffre d’affaires. Par cette opération, le chiffre d’affaires total du groupe Bouygues est porté de 38 milliards d’euros à près de 51 milliards d’euros.

Le 1^er septembre 2022, le spécialiste des chaudières à gaz innovantes annonçait l’ouverture d’une pré-pack cession. Cette procédure avait été mise en place pour offrir un cadre juridique adapté à une cession préparée (totale ou partielle) des actifs et des activités de la société. Une date limite de dépôt des offres de reprise avait été fixée au 28 septembre 2022. Boostheat informe qu’elle a reçu plusieurs marques d’intérêts.

Afin de laisser le temps aux repreneurs potentiels de concrétiser leurs marques d’intérêts et également de pouvoir en recueillir de nouvelles, Éric Lambert, directeur général de Boostheat, a saisi le Tribunal de Commerce de Lyon pour demander l’ouverture d’une procédure de sauvegarde volontaire de l’entreprise, qui a été acceptée le 4 octobre 2022. Une nouvelle date limite de dépôt des offres a été fixée au 25 octobre 2022 à midi. Dans ce contexte, Boostheat maintient la suspension de la cotation de ses actions.

Cette décision fait suite à un examen des options stratégiques après que RTL Group a reçu plusieurs offres financièrement intéressantes pour sa participation de 48,3% dans le Groupe M6, comme il est précisé. RTL Group considère que les risques et incertitudes juridiques sont trop élevés, en raison des processus d’approbation requis des autorités antitrust et du calendrier du prochain renouvellement de la licence de la chaîne principale M6. RTL Group a donc décidé de ne pas vendre ou de réduire sa participation de 48,3% dans Groupe M6. RTL Group reste néanmoins convaincu que la consolidation du marché est nécessaire pour concurrencer les plateformes technologiques mondiales et que celle-ci se produira tôt ou tard sur les marchés européens de la télévision.

Eagle Football Holdings, société contrôlée par M. John Textor, Pathé, IDG, Holnest et OL Groupe se sont entendus, par voie d’avenants à leurs accords, sur le 21 octobre 2022 comme nouvelle date pour la réalisation de l’opération. Ce délai supplémentaire sera utilisé pour finaliser la documentation juridique. Par suite, Eagle Football déposera, pour le compte du concert formé avec Holnest, une OPA sur les actions et Osranes non encore détenues par le concert au prix de 3 € par action et 265,57 € par Osrane.

Pour faire suite à l’OPA de Biosynex, le conseil d’administration de Theradiag a désigné le cabinet Crowe HAF, représenté par MM. Olivier Grivillers et Maxime Hazim, en qualité d’expert indépendant chargé d’établir un rapport sur le caractère équitable des conditions financières de l’offre. Pour rappel, Biosynex, premier actionnaire de Theradiag à hauteur de 25,07%, a déposé un projet d’OPA afin de créer à terme un champion français du monitoring des biothérapies. Le prix envisagé est de 2,30 € par action, soit une prime de 58,62% sur le cours du 22 septembre 2022 et une prime de 43,79% et sur la moyenne des 60 dernières séances..

Saint-Gobain : feu vert à l’acquisition de GCP Applied Technologies. Le groupe français de matériaux de construction a obtenu les autorisations des autorités compétentes de la concurrence pour l’acquisition de GCP Applied Technologies, leader mondial de la chimie de la construction. Ce projet d’acquisition avait été annoncé le 6 décembre 2021. L’opération sera finalisée le 27 septembre 2022. GCP sera retiré de la cote du New York Stock Exchange.

Avec environ 1 milliard de dollars de chiffre d’affaires généré en 2021 par 1 800 employés opérant sur 50 sites de production dans 38 pays, GCP Applied Technologies apporte une plateforme mondiale dans les additifs pour ciment, adjuvants pour béton, et solutions pour les infrastructures, le commercial et la construction résidentielle.

L’activité matériaux de construction de spécialités en Amérique du Nord (environ 250 millions de dollars de chiffre d’affaires) sera intégrée au sein de l’activité de CertainTeed qui sert les clients locaux de sa Région. Les autres activités, principalement les adjuvants pour béton et additifs pour ciment (environ 750 millions de dollars de chiffre d’affaires), seront intégrées à Chryso et feront partie du segment des Solutions de Haute Performance.

FDJ en négociation exclusive pour acquérir le groupe ZEturf. Fondé en 2001, le groupe ZEturf est présent sur les paris hippiques en ligne ainsi que sur les paris sportifs en ligne sous la marque ZEbet. Avec une centaine de collaborateurs, ZEturf a enregistré en 2021 des mises de près de 800 millions d’euros, dont plus de 100 millions d’euros en B2B. Les paris hippiques en ligne représentent plus de 50% des mises B2C du Groupe, ce qui le positionne comme le 2^e opérateur sur ce segment en France, avec une part de marché de l’ordre de 20%. ZEturf est également présent sur les marchés néerlandais, belge et espagnol.

Ce projet d’acquisition s’inscrit dans la stratégie du groupe FDJ de renforcer sa présence sur le marché français des jeux en ligne ouverts à la concurrence, notamment dans les activités dans lesquelles il n’est pas aujourd’hui présent, les paris hippiques et le poker. La finalisation de cette transaction sera soumise à l’autorisation des autorités compétentes.

Engie lance la cession d’environ 2,2 millions d’actions de Gaztransport & Technigaz (GTT), représentant environ 6% du capital, dans le cadre d’un placement privé auprès d’investisseurs institutionnels. Cette cession s’inscrit pour Engie dans le cadre de son programme ciblé de désengagement d’activités non-stratégiques et de participations minoritaires. À l’issue de l’opération, et en cas d’échange de l’intégralité des obligations échangeables en actions ordinaires GTT émises par Engie en juin 2021, la participation d’Engie au capital de GTT serait réduite à environ 5%. Engie s’est engagé à ce que les actions résiduelles détenues fassent l’objet d’un engagement de conservation d’une durée de 1 an.

Stellantis et General Motors Holding, une filiale de General Motors (GM) ont signé un accord de rachat de titres portant sur les 69,1 millions d’actions ordinaires de Stellantis, représentant environ 2,2% du capital de Stellantis (sur une base diluée), que GM est en droit de souscrire à l’exercice des bons de souscription d’actions (BSA) initialement émis par Peugeot S.A. (PSA) au profit de GM en 2017.

À l’exercice des BSA, Stellantis délivrera également à GM environ 1,2 million d’actions ordinaires de Faurecia et un montant global en numéraire d’environ 130 millions d’euros représentant les droits à dividendes payés par PSA et Stellantis. L’émission et le rachat des actions Stellantis interviendront tous deux le 15 septembre. Le prix d’acquisition payé par Stellantis pour les actions ordinaires s’élèvera, au total, à 923 millions d’euros.

Acteur de la conversion électrique, cette activité est également présente dans la génération de puissance et des moteurs électriques pour le secteur de l’aéronautique civile et militaire. L’activité de systèmes électriques aéronautiques de Thales emploie près de 600 collaborateurs et a réalisé en 2021 un chiffre d’affaires de 124 millions d’euros.

Ce projet d’acquisition comprend, en France, les sociétés Thales Avionics Electrical Systems et Thales Avionics Electrical Motors, implantées sur les sites de Chatou (78), Meru (60), et Conflans-S^te Honorine (78), ainsi que les activités de support, de maintenance et de production pour les équipements électriques aéronautiques implantées à Orlando (Etats-Unis) et à Singapour.

Par ce projet d’acquisition, Safran Electrical & Power a pour objectif de poursuivre sa stratégie d’équipementier positionné sur toute la chaîne électrique. Les activités de conversion électrique seraient à ce titre un apport significatif au portefeuille d’activités de Safran qui pourra ainsi continuer à se développer en matière de génération électrique, notamment dans le domaine de la défense et des hélicoptères.

Pour Thales, ce projet de cession s’inscrit dans la stratégie du groupe visant à se recentrer sur ses cœurs de métier dans les domaines de l’aérospatial, défense et sécurité, identité et sécurité numérique.

Le conseil d’administration de GPA, filiale du groupe Casino, a annoncé envisager la distribution d’environ 83% du capital de Grupo Éxito à ses actionnaires et la conservation d’une participation minoritaire d’environ 13% qui pourrait être cédée ultérieurement. Le conseil d’administration de Casino s’est réuni le 5 septembre et a approuvé le principe du projet de séparation de GPA et Grupo Éxito afin d’extérioriser la pleine valeur de Grupo Éxito.

La distribution des actions Grupo Éxito aux actionnaires de GPA prendrait la forme de BDR (Brazilian Depository Receipts) et d’ADR (American Depository Receipts), en cohérence avec la structure actionnariale de GPA. Sous réserve de la finalisation des analyses et de l’obtention des autorisations nécessaires, la remise des actions Grupo Éxito aux actionnaires de GPA interviendrait au cours du premier semestre 2023.

A l’issue de l’opération, le groupe Casino détiendrait des participations en Amérique latine dans trois actifs cotés distincts : Assaí et GPA au Brésil, tous deux détenus à hauteur de 41%, et Grupo Éxito en Colombie, avec une détention directe de 34%, et une détention indirecte via la participation minoritaire de 13% de GPA.

Dans le détail, le géant des services pétroliers fusionnera ses activités dans ce secteur avec celles d’Aker Solutions, tandis que Subsea 7 prendra une part dans la nouvelle entité. En plus d’apporter ses activités sous-marines à cette joint-venture, Schlumberger émettra des actions, en faveur d’Aker Solutions, d’une valeur de 306,5 millions de dollars dans le cadre d’un placement privé.

Parallèlement, Subsea 7 rachètera sa participation de 10% en échange de 306,5 millions à Aker Solutions. La coentreprise émettra également un billet à ordre à Aker Solutions pour 87,5 millions de dollars. En définitive, Aker Solutions recevra 700 millions de dollars en numéraire et en actions.

A la clôture de la joint-venture, Schlumberger détiendra 70% de la future entité, Aker Solutions 20% et Subsea 7 les 10% restants, ont déclaré les groupes dans un communiqué commun. La transaction est soumise aux approbations réglementaires et aux conditions de clôture habituelles et devrait être finalisée au second semestre 2023.

Le 16 août 2022, Ramsay Health Care Limited a publié un communiqué indiquant qu’il avait reçu un nouveau courrier de la part du consortium l’informant que ce dernier retirait son offre indicative initiale visant l’acquisition de 100% du capital de Ramsay Health Care Limited en numéraire et ne sollicitait plus d’accès à l’information non-publique de Ramsay Santé.

Ces communiqués indiquent que le consortium a proposé une structure alternative à Ramsay Health Care Limited aux termes de laquelle les actionnaires de Ramsay Health Care Limited recevraient, pour leurs 5.000 premières actions, un prix en numéraire de 88 dollars australiens par action et, au-delà des 5.000 premières actions, un prix en numéraire de 78,20 dollars australiens et environ 0,22 action de Ramsay Générale de Santé, par action Ramsay Health Care Limited.

Les communiqués de Ramsay Health Care Limited précisent également que cette proposition alternative a été considérée par le conseil d’administration de Ramsay Health Care Limited significativement inférieure à l’offre indicative initiale et qu’il a décidé de ne pas poursuivre les discussions relatives à cette proposition alternative. Ramsay Health Care Limited indique enfin rester ouvert à la discussion avec le consortium afin de déterminer si ce dernier peut soumettre une offre améliorée engageante qui puisse être recommandée par son conseil d’administration.

Ramsay Générale de Santé fait le point sur l’offre indicative reçue par Ramsay Health Care. Le 20 avril 2022, Ramsay Générale de Santé avait indiqué prendre note du communiqué publié par Ramsay Health Care, son actionnaire de référence australien coté au Sydney Stock Exchange. Celui-ci confirmait qu’il avait reçu une offre indicative non-liante et conditionnelle de la part d’un consortium d’investisseurs financiers mené par KKR en vue de l’acquisition de 100% du capital de Ramsay Health Care.

Le 25 août 2022, Ramsay Health Care a publié un nouveau communiqué indiquant que le consortium poursuivait l’étude de cette opération et avait confirmé les termes de son offre indicative. Celle-ci demeure néanmoins encore soumise à certaines conditions, incluant notamment la finalisation d’audits relatifs à Ramsay Health Care et l’accès à des informations non-publiques concernant Ramsay Générale de Santé. Le conseil d’administration de Ramsay Générale de Santé a sollicité de la part du consortium des informations usuelles en la matière afin d’évaluer la demande qui lui a été faite d’accéder à ces informations non publiques.

A la suite d’un examen stratégique, « une séparation de Sandoz par le biais d’une scission à 100% est dans le meilleur intérêt des actionnaires, créant ainsi la première société européenne de génériques et un leader mondial des biosimilaires », a conclu Novartis. Cette scission permettrait aux actionnaires de Novartis de participer pleinement à la future croissance potentielle de Sandoz et de Novartis Innovative Medicines. Sandoz devrait être constituée en Suisse et être cotée à la SIX Swiss Exchange, avec un programme d’American Depositary Receipt aux États-Unis. La transaction devrait être neutre sur le plan fiscal pour Novartis et reste soumise aux conditions du marché, à l’approbation du conseil d’administration et à celle des actionnaires, avec une finalisation prévue au deuxième semestre 2023. En 2019, Novartis s’était déjà séparé d’Alcon, spécialisée dans les produits ophtalmologiques, en l’introduisant en Bourse.

Le conseil d’administration du distributeur de semences et de jeunes plants de fleurs et de légumes, qui s’est tenu le 22 août, a décidé de procéder à une opération de restructuration interne. La société Ball Ducrettet SAS, acquise auprès du groupe Ball Horticultural Company par la société Graines Voltz SA le 21 juillet 2009 et détenue à 100% depuis cette date, sera fusionnée en date du 30 septembre 2022 avec la société Graines Voltz SA. Cette opération se traduira par un allègement des coûts de gestion administrative et assurera la cohérence de l’organisation opérationnelle et juridique du groupe, est-il précisé. Cette fusion n’aura aucune incidence sur les comptes consolidés et l’activité du groupe.

Le cabinet est appelé à se prononcer sur les conditions financières du projet d’OPA simplifiée qui serait déposée par le concert composé des sociétés Apicil Mutuelle et Apicil Prévoyance. Après avoir franchi en hausse le seuil de 50% pour détenir désormais 56,64% du capital de cette société spécialisée dans l’accompagnement à domicile des personnes âgées et en situation de handicap, le concert a indiqué en effet son intention de déposer auprès de l’AMF un projet d’OPA simplifiée visant les actions non détenues au prix de 1,15 € par action.

Ce prix correspond au prix le plus élevé payé par l’initiateur sur une période de douze mois précédant le franchissement de seuil du 15 juillet 2022. Il fait ressortir par ailleurs une prime de 2,2% sur le dernier cours coté sur Euronext Growth avant l’annonce des résultats de l’augmentation de capital et du principe d’une offre, le 15 juillet. A noter que l’initiateur n’a pas l’intention de mettre en œuvre un retrait obligatoire.

Vinci Airports a signé le rachat de 29,99% d’OMA (Grupo Aeroportuario del Centro Norte). Cette opération lui permet d’enrichir son portefeuille de 13 aéroports – situés dans le nord et le centre du Mexique – qui ont accueilli 23 millions de passagers en 2019 (18 millions en 2021). Vinci Airports s’implante ainsi dans le 3^e pays le plus peuplé du continent américain et dont le trafic au deuxième trimestre 2022 a déjà dépassé son niveau d’avant-crise sanitaire. La durée résiduelle de la concession est de 25 ans et prendra fin en 2048.

A l’issue du bouclage financier de cette acquisition, attendu d’ici la fin de l’année 2022, le réseau de Vinci Airports comprendra plus de 70 aéroports dans 13 pays. Après les acquisitions récentes d’aéroports au Brésil et au Cap Vert, le pôle confirme la poursuite de sa dynamique de développement international et conforte sa place de premier opérateur aéroportuaire privé dans le monde.

A la clôture de l’OPA sur Lagardère, Vivendi détient 57,35% du capital et 48,03% des droits de vote théoriques. Ce résultat définitif ne confère toutefois à Vivendi que 22,78% des droits de vote dans l’attente de l’autorisation de la prise de contrôle de Lagardère par les autorités de concurrence. 22,10 % du capital de Lagardère ont été présentées à la branche subsidiaire de l’OPA. Ces actions recevront autant de droits de cession exerçables au prix de 24,10 euros jusqu’au 15 décembre 2023. Arnaud Lagardère et Vivendi ont exprimé leur volonté de conserver l’intégrité du groupe Lagardère et de lui donner les moyens de se développer.

Pour éviter les problèmes potentiels de concentration avec le groupe Lagardère, Vivendi va étudier un projet de cession de sa filiale Editis dans son intégralité. Vivendi envisage de procéder à cette opération principalement par la distribution d’actions Editis aux actionnaires de Vivendi et leur admission concomitante sur le marché d’Euronext à Paris.

Editis, acquis fin janvier 2019 par Vivendi, est le deuxième acteur français de l’édition, présent sur l’ensemble des segments du marché (littérature, livre de poche, éducation et distribution). Editis a réalisé en 2021 un chiffre d’affaires de 856 millions d’euros et un EBITA de 51 millions d’euros, ses effectifs sont d’environ 2 400 personnes.

Pour pouvoir le cas échéant être mis en œuvre, ce projet devra notamment être accepté par la Commission européenne et faire l’objet des procédures d’information-consultation des instances représentatives du personnel concernées.

Le Groupe Bolloré, actionnaire de référence de Vivendi, devrait céder l’ensemble des actions Editis ainsi reçues de manière à doter Editis d’un noyau actionnarial de référence et stable.

À la suite des négociations exclusives entamées le 8 mars 2022, les deux opérateurs télécoms ont signé un accord ferme portant sur le regroupement de leurs activités en Espagne. Ce regroupement prendra la forme d’une co-entreprise à 50-50, co-contrôlée par Orange et MasMovil (Lorca JVCO), qui auront des droits de gouvernance égaux dans cette nouvelle co-entreprise. L’accord entre les deux sociétés comprend le droit, pour chacune des deux parties, de déclencher une introduction en Bourse (IPO) après une période prédéfinie et sous certaines conditions, et prévoit dans un tel scénario, une option d’achat pour Orange lui permettant de prendre le contrôle de l’entité combinée au prix de l’IPO.

La transaction est basée sur une valeur d’entreprise de 18,6 milliards d’euros, dont 7,8 milliards d’euros pour Orange Espagne et 10,9 milliards d’euros pour MasMovil. Cette transaction est soumise à l’approbation des autorités de concurrence et des autorités administratives compétentes. Elle devrait être finalisée au cours du second semestre 2023 au plus tard. Jusqu’à ce que ces approbations et la finalisation de la transaction soient effectives, les deux sociétés continueront d’opérer de manière indépendante.

Le groupe de distribution a signé un accord portant sur la cession de sa participation de 60% dans Carrefour Taïwan au conglomérat taiwanais Uni-President, son partenaire et coactionnaire de longue date. Cette opération valorise Carrefour Taïwan sur la base d’une valeur d’entreprise de 2 milliards d’euros. En 2021, Carrefour Taïwan a généré un chiffre d’affaires hors taxes de 2,5 milliards d’euros, un Ebitda de 243 millions et un résultat opérationnel courant de 78 millions.

Après la réalisation de l’opération, le groupe Uni-President sera propriétaire de 100% de Carrefour Taïwan. La finalisation de l’opération est soumise à l’autorisation des autorités de la concurrence de Taïwan et autres conditions usuelles. Elle devrait être effective d’ici mi-2023. Après la réalisation de l’acquisition de Grupo BIG au Brésil en juin dernier, cette opération vient compléter le rééquilibrage géographique de Carrefour et renforcer le poids de ses marchés clés en Europe et en Amérique latine.

Dans le cadre de l’OPA de KKR, qui se clôturera le 27 juillet 2022, Albioma publie des précisions pour aider dans leurs démarches les actionnaires détenant des actions inscrites au nominatif pur et souhaitant les apporter à l’offre. Seules les actions inscrites « au porteur » ou « au nominatif administré » peuvent être apportées à l’offre. Par conséquent, les actions inscrites au nominatif pur doivent être converties pour pouvoir être apportées à l’offre. Albioma invite les actionnaires concernés qui souhaitent apporter leurs titres à se renseigner dans les plus brefs délais en consultant la rubrique dédiée sur son site web.

Dans sa décision du 11 juillet 2022, la Commission a infligé des sanctions pécuniaires de, respectivement, 600.000 € à l’encontre de M. Christian Burrus, 200.000 € à l’encontre de chacune des compagnies d’assurance AFI ESCA, AFI ESCA Holding, AFI ESCA IARD, AFI ESCA Luxembourg et de 400.000 € à l’encontre la société de gestion Dôm Finance.

Alors qu’ils agissaient de concert, il leur est reproché d’avoir omis de déclarer les acquisitions réalisées sur les titres April dans le cadre d’une OPA dont cet émetteur était la cible, omis de déclarer leur intention quant à l’apport de leurs titres à l’offre en cours, et omis de déclarer le franchissement du seuil de 5% du capital de cet émetteur.

S’agissant de la société de gestion, il lui est, en outre, reproché d’avoir manqué à son obligation d’agir de façon indépendante.​ Cette décision peut faire l’objet d’un recours.

En mars 2019, les deux sociétés avaient signé un partenariat de type « media for equity », afin de soutenir les ambitions de développement de Miliboo. Pendant 3 ans, le Groupe M6 a mis à disposition de Miliboo un volume d’espace publicitaire sur l’ensemble de ses médias (antennes TV, radio et digital) et a été rémunéré en contrepartie par des obligations convertibles en actions Miliboo d’une valeur totale de 3,75 millions d’euros. Le Groupe M6 confirme aujourd’hui sa volonté de poursuivre la collaboration avec Miliboo en devenant un actionnaire de référence et a choisi de convertir en actions de la société l’intégralité de sa créance obligataire (principal et intérêts) au titre des OCA émises en 2019.

Cette opération se traduira par l’émission au profit de M6 Interactions détenteur des OCA de 1.483.213 actions nouvelles Miliboo, ce qui porte à 6.930.904 actions le nombre total d’actions émises. Les actions nouvelles porteront jouissance immédiatement et M6 détient ainsi 21,40% du capital et 17,75% des droits de vote. Cette opération permet de renforcer les capitaux propres de Miliboo et de réduire son endettement de 3,75 millions d’euros.

Le groupe champenois et les actionnaires fondateurs ont procédé le 4 juillet 2022 au rachat de l’intégralité de la participation de Crédit Mutuel Equity, soit 335.500 actions au prix unitaire de 33,05 €, représentant 4,72% du capital. 302.571 actions ont été rachetées par Lanson-BCC au prix unitaire de 33,05 €, soit un montant de 10 millions d’euros. Ces actions sont destinées à être annulées dans un délai maximal de 24 mois. 32.929 actions ont été reprises par les blocs familiaux Paillard, Boizel et Baijot au prix unitaire de 33,05 € pour un montant total de 1,1 million d’euros. Ces transactions feront l’objet d’une déclaration auprès de l’AMF.

Compte tenu des conditions actuelles de marché, l’éditeur de jeux vidéo a pris la décision de retirer son projet d’offre de rachat portant sur ses obligations existantes en circulation d’un montant de 500 millions d’euros portant intérêt au taux de 1,289% et venant à échéance le 30 janvier 2023. Cette opération devait permettre à Ubisoft d’allonger la maturité de son profil d’endettement et de diversifier sa base d’investisseurs crédit.