Dépôt du projet d’OPA simplifiée de Novo Nordisk sur Biocorp, lancement de l’OPA/OPE de Teleperformance sur Majorel, OPA amicale de Tapestry sur Capri, lancement de l’OPA du consortium mené par Japan Industrial Partners sur Toshiba, sans oublier les rumeurs de sortie de cote de L’Occitane International : tout ce qu’il faut savoir avant la mi-août.
Les nouveautés
Biocorp : le projet d’OPA simplifiée a été déposé auprès de l’AMF. Novo Nordisk a déposé, par l’entremise de Portzamparc (groupe BNP Paribas) et Lazard Frères Banque, son projet d’offre publique visant les actions de cette entreprise de dispositifs médicaux connectés. Le géant pharmaceutique danois, qui détient 64,34% du capital, s’engage à acquérir chaque action Biocorp au prix unitaire de 35 €. Ce prix fait ressortir une prime de 19,5% sur le cours du 2 juin 2023 et une prime de 45,3% sur la moyenne des 3 derniers mois avant cette date. Si les conditions requises sont remplies, Novo Nordisk a l’intention de procéder à la mise en œuvre d’un retrait obligatoire.
Majorel : l’OPA/OPE de Teleperformance sera ouverte du 14 août au 20 octobre 2023. Le leader mondial de la relation client s’apprête à lancer son offre en cash et en titres (dans la limite d’un tiers des actions composant le capital de Majorel) pour acquérir son concurrent. Le prix de 30 € représente une prime de 43,2% sur le cours de Majorel, le 25 avril 2023, et une prime de 45,6% par rapport à la moyenne des 3 derniers mois avant cette date. La contrepartie en actions (selon un ratio de 0,1382 action Teleperformance pour chaque action Majorel apportée) implique une prime de 34,4% sur le cours du 25 avril 2023 et une prime de 57,1% par rapport à la moyenne des 3 derniers mois. Les actionnaires majoritaires de Majorel, qui détiennent ensemble 79% du capital, se sont chacun engagés à apporter à l’offre leurs titres Majorel et feront le choix de recevoir en priorité des actions Teleperformance, dans la limite précisée.
Tapestry lance une OPA amicale sur Capri Holdings. À la suite d’un accord définitif, le groupe américain, propriétaire des marques Coach, Kate Spade et Stuart Weitzman, va pouvoir acquérir la maison mère de Michael Kors, Versace et Jimmy Choo, pour une valeur d’entreprise de 8,5 milliards de dollars. Selon les termes de la transaction, Tapestry offrira 57 $ par action Capri Holdings, soit une prime instantanée de 64,7% et une prime d’environ 59% sur la moyenne pondérée des 30 dernières séances. Ce rapprochement, qui nécessite notamment le feu vert des actionnaires de Capri et des autorités réglementaires, doit donner naissance à un géant du luxe avec un chiffre d’affaires cumulé de plus de 12 milliards de dollars et une présence dans 75 pays. La finalisation de la transaction est attendue courant 2024.
Toshiba : l’OPA, ouverte le 8 août, court jusqu’au 20 septembre 2023. L’offre, émanant d’un consortium mené par le fonds de capital-investissement Japan Industrial Partners (JIP), est lancée au prix de 4.620 yens par action, valorisant le conglomérat japonais (systèmes industriels, semi-conducteurs, produits numériques et de stockage…) à 2.000 milliards de yens, soit 12,8 milliards d’euros. Toshiba a longtemps été un symbole de l’industrie japonaise et une marque électronique et technologique de référence. Mais sa grandeur a commencé à décliner dans les années 2000. Et le coup fatal est intervenu au cours de l’été 2015 avec le scandale des comptes falsifiés, suivi des déboires de Westinghouse, la filiale nucléaire américaine du groupe.
L’Occitane International : vers une sortie de la Bourse de Hong Kong ? Selon l’agence Bloomberg, Reinold Geiger, l’actionnaire majoritaire du groupe spécialisé dans les produits cosmétiques naturels, envisagerait d’acquérir les titres détenus par les actionnaires minoritaires. Sur la base du dernier cours coté (25,50 dollars de Hong Kong), la valeur affiche une capitalisation de 37,7 milliards de dollars de Hong Kong, soit 4,4 milliards d’euros. L’Occitane International s’est introduite, le 26 avril 2010, à la Bourse de Hong Kong, afin d’accroître sa notoriété dans la région Asie-Pacifique.
Les opérations en cours
Paragon ID : le projet de note en réponse à l’OPA simplifiée a été déposé. Il contient notamment le rapport établi par le cabinet Finexsi, représenté par M. Olivier Perronnet, mandaté en qualité d’expert indépendant. Pour rappel, Grenadier Holdings, actionnaire majoritaire à hauteur de 80,25% de ce spécialiste des solutions d’identification, s’engage à acquérir chaque action Paragon ID au prix de 38,01 € par action. Ce prix représente une prime de 35,8% par rapport au dernier cours coté avant l’annonce et une prime de 25,1% par rapport à la moyenne des 60 dernières séances. A ce niveau, Paragon ID est valorisée environ 75 millions d’euros. Si les conditions requises sont remplies, Grenadier Holdings a l’intention de mettre en œuvre un retrait obligatoire.
Six sociétés sont actuellement en période de pré-offre. Ces sociétés ont fait l’objet d’une annonce d’offre publique, mais le projet n’a pas encore été officiellement déposé auprès de l’Autorité des marchés financiers. Par ordre d’apparition, il s’agit de Balyo (projet d’OPA de SoftBank Group au prix de 0,85 € par action), Orapi (projet d’OPA de Paredes à 6,50 € par action), ESI Group (projet d’OPA de Keysight Technologies au prix de 155 € par action), Boiron (projet d’OPA simplifiée de Boiron Développement au prix de 39,64 € par action, après détachement d’un dividende exceptionnel de 10,36 €), Ober (projet d’OPA simplifiée d’Ober Finances au prix de 11,72 € par action) et Evolis(projet d’OPA simplifiée d’Assa Bloy au prix de 43,75 €par action).
L’équipe du Journal des OPA vous souhaite un week-end reposant et vous remercie de votre fidélité.
Les plus commentés