Wendel : succès de l’offre de rachat obligataire

Wendel : succès de l’offre de rachat obligataire. Cette société d’investissement annonce le succès de l’offre de rachat portant sur les quatre souches obligataires 2017, 2018, 2019 et 2021 pour un montant nominal de 569 millions d’euros, soit un montant total de 635 millions d’euros (hors intérêts courus).

Les montants rachetés se sont répartis sur :

• L’émission obligataire d’un montant de 700 millions d’euros portant intérêt au taux de 4,375 % venant à échéance en août 2017 qui a été rachetée pour un montant de 131,5 millions d’euros (soit un montant nominal de 127,0 millions d’euros). Le montant nominal en circulation sera de 507,4 millions d’euros après la date de règlement-livraison.
• L’émission obligataire d’un montant de 500 millions d’euros portant intérêt au taux de 6,750 % venant à échéance en avril 2018 qui a été rachetée pour un montant de 165,4 millions d’euros (soit un montant nominal de 150,2 millions d’euros). Le montant nominal en circulation sera de 349,8 millions d’euros après la date de règlement-livraison.
• L’émission obligataire d’un montant de 600 millions d’euros portant intérêt au taux de 5,875 % venant à échéance en septembre 2019 qui a été rachetée pour un montant de 118,9 millions d’euros (soit un montant nominal de 101,5 millions d’euros). Le montant nominal en circulation sera de 212,0 millions d’euros après la date de règlement-livraison.
• L’émission obligataire d’un montant de 400 millions d’euros portant intérêt au taux de 3,750 % venant à échéance en janvier 2021 qui a été rachetée pour un montant de 219,2 millions d’euros (soit un montant nominal de 190,5 millions d’euros). Le montant nominal en circulation sera de 209,5 millions d’euros après la date de règlement-livraison.

Les obligations 2017 sont admises aux négociations sur le marché réglementé de la Bourse du Luxembourg et les obligations 2018, 2019 et 2021 sont admises aux négociations sur Euronext Paris.

Wendel a également annoncé la semaine dernière la réussite du placement d’une émission obligataire de 300 millions d’euros à échéance avril 2023 avec un coupon de 1 %. Ces deux opérations ont permis à Wendel de poursuivre la diminution du coût moyen de sa dette obligataire à moins de 3,0% en moyenne, contre 3,5 % à fin août 2016, tout en réduisant son endettement brut à 3 379 millions d’euros. La maturité moyenne de la dette de Wendel sera de 4,7 ans à la date de règlement-livraison.